14日深夜，恒大汽车传来大消息。
(资料图片仅供参考)
8月14日，恒大汽车在港交所公告称，获得由阿联酋国家主权基金持股的上市公司纽顿集团（NWTN集团）首笔5亿美元战略投资，另有6亿元人民币过渡资金将自公告后5个工作日开始陆续到账。
恒大汽车表示，此次牵手中东资本，将有效解决恒大汽车发展面临的资金难题。恒大汽车将凭借先进的技术积累、智能化的制造基地、过硬的产品品质以及全球化的供应链体系，全力推进恒驰5生产销售，迅速占领市场，并进一步推进恒驰6、恒驰7等新车型的研发及量产。
01
恒大汽车获得5亿美元战投
股票复牌后不足一月，恒大汽车的战投方浮出水面。
8月14日晚，恒大汽车发布公告，获得由阿联酋国家主权基金持股的上市公司纽顿集团（NWTN集团）首笔5亿美元战略投资，另有6亿元人民币过渡资金将自公告后5个工作日开始陆续到账。所有战投资金全部用于恒大汽车天津工厂，确保恒驰5的正常生产和恒驰6、7的陆续量产。纽顿集团还将协助恒大汽车开拓海外市场，实现每年向中东市场出口3万-5万辆恒驰汽车。
业内人士分析称，恒大汽车在完成地产业务剥离后，已成为一家纯粹的新能源汽车企业，后续或有更多资金注入。根据恒大汽车5月12日发布的公告，其已经完成地产业务剥离。作为恒大汽车首款量产车型，恒驰5于2022年实现量产、交付，恒驰6和恒驰7两款车型的整车开发及各项试验工作已基本完成。
恒大汽车方面表示，作为独立的上市公司，恒大汽车一直专注发力新能源汽车赛道。从2018年正式布局新能源汽车产业以来，恒大汽车累计投入600多亿元，在天津、上海和广州建设世界先进的智能制造基地、汽车研究总院等。
截至2022年底，恒大汽车共申请了3512件研究专利，其中已获得授权专利2632件，在整车制造、底盘架构、智能网联、动力电池、自动驾驶等领域拥有世界先进的核心技术。
02
恒大汽车拟债转股
8月14日晚间，中国恒大公告称，恒大汽车与公司、鑫鑫、许家印、好邦及丁玉梅订立股份认购协议及抵销协议。
中国恒大介绍，公司及其他方向恒大汽车提供的若干贷款，拟按3.84港元/股的换股价转换为恒大汽车新股。
中国恒大将发行的恒大汽车强制可交换债券的交换财产，及恒大汽车股票挂钩票据的利益，存入保管账户。
完成上述交易后，恒大汽车的股东中，中国恒大的持股比例达64.64%，许家印首次直接持股恒大汽车，持股比例4.24%。
从认购方背景来看，中国恒大为综合企业，主要在中国从事房地产开发、物业投资、物业管理、新能源汽车业务、酒店运营、金融业务、互联网业务及健康产业业务。
许家印为中国恒大创始人、控股股东兼执行董事。
鑫鑫（BVI）有限公司是一家在英属维尔京群岛注册成立的投资控股公司，由许家印全资持股。
03
公告前股价异动
8月14日尾盘，恒大汽车股价异动。公司当日收盘涨14.09%，收盘价1.7港元/股，市值184.3亿港元。
中国恒大公告称，有关认购金额将根据抵销协议的条款及条件，透过完成后抵销恒大汽车应付各认购方的相关贷款方式偿付。
即完成上述交易后，恒大汽车针对认购方的相关贷款还款责任，将悉数解除。
同时，中国恒大决定，进一步助力恒大汽车。根据抵销协议，中国恒大同意放弃8月15日至完成上述交易期间，其向恒大汽车提供股东贷款未偿还本金所累计的任何利息。
04
股份认购协议“最为有效及合适”
恒大汽车董事认为，发行认购股份对提升公司财务状况及营运资金、加强公司资本基础，以及减少公司债务，最为有效且合适。
目前，恒大汽车财务状况不佳。截至2022年12月31日，恒大汽车负债总额约人民币648.7亿元（包括新能源汽车板块及电池板块，不包括房地产板块）。
中国恒大披露数据显示，恒大汽车2021年、2022年经审计净利润均亏损，并且截至2022年12月31日，经审计综合资产净值约人民币-686.51亿元。
中国恒大公告称，基于上述恒大汽车情况，以及其目前现金水平、未来业务发展融资需求，恒大汽车董事会已审阅及探索不同方法清偿相关贷款，并认为以现金悉数偿还相关贷款，将对其现金流量及财务稳定性造成不利影响。
于是，恒大汽车选择了股份认购协议及抵销协议。
中国恒大公告称，上述交易完成后，用以抵销认购股份认购金额的方式结算全部相关贷款，不会对恒大汽车造成流动资金压力。
同时，恒大汽车将相关贷款转换为认购股份，有助于减轻其负债及利息负担，改善其流动资金及盈利能力。
05
纽顿集团什么来头？
官方资料显示，纽顿集团是一家先锋绿色能源企业，致力于为全球用户提供以乘客为核心的高端电动汽车产品及绿色能源解决方案。纽顿于2022年11月在纳斯达克上市，是阿联酋新能源在美国上市的第一家企业，在阿布扎比拥有整车组装工厂。以新能源汽车为基础，纽顿还将在阿联酋布局光伏发电、绿氢制取以及储能等清洁能源全价值产业链，并将成功模式扩展到中东、北非、中国及其他亚洲及欧洲国家。
他的前身，其实是天津的一家企业——艾康尼克。据此前公开报道，艾康尼克是2014年在中国成立的创新型电动汽车品牌，2016年开始进入公众视野，创始人为吴楠。
2022年10月24日，纽顿和纳斯达克上市的特殊目的收购公司East Stone Acquisition Corporation向美国证券交易委员会（SEC）提交了最终合并代理声明，并完成与NWTN的业务合并，进而实现曲线上市。
再往前，截至2022年7月底，纽顿已与金华地方国资和阿联酋王储办公室等机构投资者达成PIPE投资认购协议，投资额共计6亿美元。
纽顿汽车创始人兼董事长、CEO为吴楠，比较神秘。截至2023年5月23日，吴楠持有纽顿汽车77%的投票权。
根据纽顿披露的招股书，该公司的历史可以追溯到2014年。据介绍，纽顿的前身在阿联酋迪拜成立，于2016年成立艾康尼克并扩展到中国，利用国内成熟的供应链和高效的制造能力，加速自身的发展。纽顿还于2016年设立了天津天汽集团有限公司，控股股东为包括艾康尼克（天津）投资有限公司，法定代表人为吴楠。
2022年9月，纽顿还在浙江省金华市投资了纽顿中国新能源汽车超级工厂，占地700余亩，设计产能为年产十万台套，计划于2024年实现投产。与之对应的是，纽顿于2022年6月注册了纽顿（浙江）汽车有限公司，由艾康尼克全资控股，法定代表人同样为吴楠。
06
中东资本“押宝”中国车企
今年以来，多家造车新势力企业和中东企业签署合作协议。
6月，蔚来与阿布扎比投资机构CYVN Holdings签订股份认购协议，并且CYVN Holdings从其他企业获得蔚来的股份。
根据协议，CYVN Holdings将通过定向增发新股和老股转让方式，向蔚来进行总计约11亿美元的战略投资。
CYVN Holdings是阿布扎比政府持有多数股权的投资机构，聚焦在先进、智能的移动出行领域进行战略投资和布局，并致力于与全球该领域的行业领导者合作。
根据协议，CYVN以每股8.72美元的价格（即纽交所在2023年6月19日前连续七个交易日内A类普通股的加权平均价格），定向增发846.9万股A类普通股，投资总额7.385亿美元。
除了直接投资新能源车企，中东资本也布局了自动驾驶领域。5月26日，国内智能驾驶公司宏景智驾，获得阿美风险投资旗下多元化成长基金Prosperity 7 Ventuies数千万元的追加投资。
来源 上海证券报、中国基金报
编辑 石展溥
责编 李琰
监制 袁长乔
校审 谭录岗